鑄造鋁合金（cast aluminium alloy）指可用金屬鑄造成形工藝直接獲得零件的鋁合金，鋁合金鑄件該類合金的合金元素含量一般多于相應(yīng)的變形鋁合金的含量。

鑄造鋁合金具有良好的鑄造性能，可以制成形狀復(fù)雜的零件；不需要龐大的附加設(shè)備；具有節(jié)約金屬、降低成本、減 少工時(shí)等優(yōu)點(diǎn)，在航空工業(yè)和民用工業(yè)得到廣泛應(yīng)用。用于制造梁、 燃汽輪葉片、泵體、掛架、輪轂、進(jìn)氣 唇口和發(fā)動(dòng)機(jī)的機(jī)匣等。還用于制造汽車的氣缸蓋、變速箱和活塞，儀器儀 表的殼體和增壓器泵體等零件。

中國(guó)作為世界上有色金屬鑄件的生產(chǎn)和消費(fèi)大國(guó)之一，有色金屬鑄造已成為支撐國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要新興產(chǎn)業(yè)，其中鋁合金部品行業(yè)更是有色金屬鑄造行業(yè)的支柱。與此同時(shí)，我國(guó)作為氧化鋁、電解鋁產(chǎn)量的世界第一生產(chǎn)大國(guó)，擁有豐富的勞動(dòng)力資源以及巨大的消費(fèi)市場(chǎng)，為我國(guó)鋁合金部品行業(yè)的發(fā)展提供了良好的基礎(chǔ)。2009年以來我國(guó)鋁合金部品產(chǎn)量占全球產(chǎn)量的比重均在30%以上，2017年達(dá)到了40%，我國(guó)已成為國(guó)際鋁合金鑄造產(chǎn)業(yè)的中心。

我國(guó)壓鑄件制造行業(yè)市場(chǎng)集中度較低，大多數(shù)企業(yè)產(chǎn)能規(guī)模均較小，整個(gè)行業(yè)內(nèi)具有規(guī)模優(yōu)勢(shì)的企業(yè)相對(duì)較少，只有少數(shù)企業(yè)具備新產(chǎn)品研發(fā)、新材料使用、模具設(shè)計(jì)與制造、精密壓鑄件制造、數(shù)控精加工等多個(gè)生產(chǎn)環(huán)節(jié)的整體制造能力，因此，行業(yè)整體難以獲得生產(chǎn)和研發(fā)上的產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同效應(yīng)，不利于行業(yè)整體競(jìng)爭(zhēng)力的提升。

從國(guó)際鋁型材行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)情況來看，中國(guó)、美國(guó)和日本三國(guó)具有較強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)力。從產(chǎn)量分布來看，全球鋁型材約60%的產(chǎn)量集中于中、美、日三國(guó)。與美、日等國(guó)產(chǎn)量基本保持穩(wěn)定不同，中國(guó)的產(chǎn)量增長(zhǎng)一直保持較高水平，多年來占世界總產(chǎn)量的比重超過1/3。

目前，以美、日、德等鋁加工發(fā)達(dá)國(guó)家為代表，鋁加工業(yè)在20世紀(jì)末已基本完成了優(yōu)勝劣汰、兼并重組的整合進(jìn)程，建立了跨國(guó)集團(tuán)公司，并進(jìn)行全球化生產(chǎn)和經(jīng)營(yíng)。其中，最典型的是美鋁公司，幾乎囊括了全部鋁加工材品種，在全世界各主要地區(qū)都設(shè)有分支機(jī)構(gòu)，年鋁加工材能力近200萬噸；而以日本、德國(guó)鋁加工企業(yè)為代表，引導(dǎo)世界鋁加工向著高精尖方向發(fā)展，在飲料罐板和高檔PS版基材等研發(fā)和生產(chǎn)上處于世界領(lǐng)先水平。

交通用鋁目前是鋁第二大需求領(lǐng)域，除2009年外，交通用鋁增速始終保持在10%以上，是鋁下游各行業(yè)中增長(zhǎng)最快領(lǐng)域之一。

汽車用鋁可分為4部分，乘用車、商用車、出口汽車零件和其他，其中乘用車占到60%，是影響汽車用鋁的主要因素。軌道交通包括高鐵和地鐵兩大類，城市軌道交通中，每公里需6至12輛車體，每輛鋁合金車輛的車體重約6-7噸，內(nèi)飾用鋁合金材料約750kg/輛。

從地鐵來看，十三五期間，高速鐵路營(yíng)業(yè)里程達(dá)到3萬公里，未來五年新增高鐵里程將達(dá)1.1萬公里，即十三五期間仍將保持10%的復(fù)合增長(zhǎng)率。從地鐵來看，當(dāng)前運(yùn)行的軌道交通已經(jīng)達(dá)3300多公里，十三五期間有望達(dá)6000公里，即十三五期間將保持12.7%左右的復(fù)合增長(zhǎng)，目前80%以上的城軌車輛采用了鋁合金車體。除高鐵、地鐵外，C80運(yùn)煤車、艦船、集裝箱等行業(yè)對(duì)鋁的需求將保持穩(wěn)定，綜上，未來交通運(yùn)輸行業(yè)仍將保持快速增長(zhǎng)。

在電力行業(yè)，鋁主要用于電線電纜、變壓器線圈、感應(yīng)電動(dòng)機(jī)轉(zhuǎn)子、母線排等。在電子行業(yè)，鋁主要用于3C產(chǎn)品外殼及內(nèi)部支架和電子電器等。2008年以來，電力電子行業(yè)鋁消費(fèi)量由194萬噸增至2017年的680萬噸，復(fù)合年均增長(zhǎng)率達(dá)到15%。 隨著中國(guó)電網(wǎng)基本建設(shè)投資增速的回升和消費(fèi)電子行業(yè)金屬外殼滲透率的不斷提升，電力電子行業(yè)對(duì)鋁的需求仍將保持快速增長(zhǎng)。

除建筑、交通和電子電力3大下游需求外，機(jī)械設(shè)備、耐用品、包裝和其他4個(gè)行業(yè)合計(jì)占鋁需求的25%。機(jī)械設(shè)備用鋁材廣泛應(yīng)用于紡織機(jī)械、醫(yī)療器械、儀器儀表和模具，鋁在耐用消費(fèi)品行業(yè)的應(yīng)用主要集中在空調(diào)、冰箱等家用電器等，其他包括炊具、家具、照明燈具、以及玩具等。包裝行業(yè)的應(yīng)用主要是食品飲料（用鋁量占包裝用鋁的75%以上）、卷煙、藥品包裝等。

此外，其他行業(yè)用鋁材包括印刷、煉鋼、箱包、五金及其他工業(yè)品等。預(yù)計(jì)這4個(gè)行業(yè)需求將保持7%左右的復(fù)合增長(zhǎng)。

2015年中國(guó)鋁合金產(chǎn)量為629.4萬噸，2017年中國(guó)鋁合金產(chǎn)量為792.2萬噸，較2016年同期對(duì)比增長(zhǎng)10.7%。

圖1：2015-2017年鑄造鋁合金行業(yè)產(chǎn)量分析

數(shù)據(jù)來源：中研普華產(chǎn)業(yè)研究院

從2018年上半年情況看，盡管當(dāng)前對(duì)原鋁消費(fèi)預(yù)期總體向好，但內(nèi)需增長(zhǎng)動(dòng)能的可持續(xù)性仍有待觀察。同時(shí)，鋁材出口面臨較大壓力。隨著金融行業(yè)監(jiān)管日趨嚴(yán)厲，銀行信貸規(guī)模不斷收縮，未來中小型鋁企業(yè)及貿(mào)易商的資金流動(dòng)性將面臨較大壓力。預(yù)計(jì)全年中國(guó)市場(chǎng)原鋁消費(fèi)量為3760萬噸，增速6.0%，比2017年下降2個(gè)百分點(diǎn)，市場(chǎng)總體過剩。

總體看，2018年上半年高庫存、需求不及預(yù)期以及成本下行等因素疊加，鋁價(jià)面臨較大下跌風(fēng)險(xiǎn)；隨著市場(chǎng)供需向緊平衡格局趨近，下半年鋁價(jià)有望逐步回暖。

目前我國(guó)重點(diǎn)鑄造鋁合金企業(yè)面臨的困境主要有：一是產(chǎn)品同質(zhì)化現(xiàn)象嚴(yán)重，品牌認(rèn)知度不夠。二是產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)不合理，總體產(chǎn)能有所過剩。

針對(duì)面臨的困境，鑄造鋁合金企業(yè)應(yīng)當(dāng)積極應(yīng)對(duì)，縮短對(duì)應(yīng)市場(chǎng)變化的反應(yīng)周期：提升質(zhì)量和縮短交貨期，降低以成本并獲取更多的訂單。如何集中公司有限的力量投入到研發(fā)中去，是個(gè)大課題；優(yōu)化技術(shù)攻關(guān)、科研、新品開發(fā)管理，解決存在于現(xiàn)在管理和創(chuàng)新開發(fā)流程中的問題。

高強(qiáng)度、高韌度的可熱處理強(qiáng)化鋁合金中厚板材在我國(guó)不論是對(duì)材料的特性機(jī)理等研制開發(fā)，還是對(duì)熱塑性加工工藝的應(yīng)用均處于起步階段，同國(guó)外發(fā)達(dá)國(guó)家相比有著較大的差距。因而，導(dǎo)致目前我國(guó)應(yīng)用于航空航天、艦船制造業(yè)、高精度模具材料、高端電子等工業(yè)所需的中厚板材幾乎全部依賴進(jìn)口解決。未來五年，國(guó)內(nèi)鋁合金板用量按行業(yè)來看，預(yù)計(jì)高鐵100萬噸，航天100萬噸，軍工200萬噸，汽車300萬噸，城市建設(shè)80萬噸。

圖2：2018-2023年全國(guó)鋁合金產(chǎn)量預(yù)測(cè)

數(shù)據(jù)來源：中研普華產(chǎn)業(yè)研究院

市場(chǎng)前景如此光明，需求如此之大，而國(guó)內(nèi)高強(qiáng)度鋁合金板材生產(chǎn)商家如鳳毛麟角，再加上政策扶持，這一切都暗示著，當(dāng)下正是投資此行業(yè)的最佳時(shí)機(jī)。